Daftar isi:
Portofolio yang terdiversifikasi adalah kumpulan investasi dalam berbagai aset yang berusaha mendapatkan pengembalian masuk akal tertinggi sekaligus mengurangi kemungkinan risiko. Portofolio terdiversifikasi yang khas memiliki campuran saham, pendapatan tetap , dan komoditas. Diversifikasi berhasil karena aset-aset ini bereaksi berbeda terhadap peristiwa ekonomi yang sama.
Apa Itu Portofolio Diversifikasi?
Dalam portofolio yang terdiversifikasi, aset tidak berkorelasi satu sama lain. Ketika nilai satu naik, nilai yang lain turun. Ini menurunkan risiko secara keseluruhan karena, apa pun yang dilakukan perekonomian, beberapa kelas aset akan diuntungkan. Itu mengimbangi kerugian di aset lainnya. Risiko juga berkurang karena jarang sekali seluruh portofolio terhapus oleh peristiwa apa pun. Portofolio yang terdiversifikasi adalah pertahanan terbaik Anda melawan krisis keuangan.
Poin Penting
- Anda menerima pengembalian tertinggi untuk risiko terendah dengan portofolio yang terdiversifikasi
- Untuk sebagian besar diversifikasi, masukkan campuran saham, pendapatan tetap, dan komoditas
- Diversifikasi berhasil karena aset tidak berkorelasi satu sama lain
- Portofolio yang terdiversifikasi adalah pertahanan terbaik Anda melawan krisis keuangan
Bagaimana Diversifikasi Bekerja
Saham bekerja dengan baik saat ekonomi tumbuh. Investor menginginkan keuntungan tertinggi, jadi mereka menawar harga saham. Mereka bersedia menerima risiko penurunan yang lebih besar karena mereka optimis tentang masa depan.
Baca Juga :
Obligasi dan sekuritas pendapatan tetap lainnya berhasil dengan baik ketika ekonomi melambat. Investor lebih tertarik untuk melindungi kepemilikan mereka saat penurunan. Mereka bersedia menerima pengembalian yang lebih rendah untuk pengurangan risiko itu.
Harga komoditas bervariasi dengan penawaran dan permintaan. Komoditi termasuk gandum, minyak, dan emas. Misalnya, harga gandum akan naik jika terjadi kekeringan yang membatasi pasokan. Harga minyak akan turun jika ada tambahan pasokan. Akibatnya, komoditas tidak mengikuti fase siklus bisnis sedekat saham dan obligasi.
Sertakan Lima Kelas Aset Ini untuk Diversifikasi Portofolio Anda
Berikut adalah enam kelas aset untuk membantu membangun portofolio yang terdiversifikasi
Baca Juga:
Saham AS
Saham AS adalah saham perusahaan publik yang berbasis di AS. Perusahaan berukuran berbeda harus disertakan. Ukuran perusahaan diukur dengan kapitalisasi pasarnya . Jadi, sertakan kapitalisasi kecil , kapitalisasi menengah , dan kapitalisasi besar dalam portofolio apa pun. 5 Mereka merespons secara berbeda tergantung pada fase siklus bisnis.
Pendapatan Tetap AS
Investasi pendapatan tetap membayar pengembalian yang disepakati dengan jadwal tetap. Mereka termasuk obligasi, sertifikat deposito, dan dana pasar uang.
Investasi teraman adalah US Treasurys dan obligasi tabungan.
Ini dijamin oleh pemerintah federal.Obligasi kota juga sangat aman. Anda juga dapat membeli dana obligasi jangka pendek dan dana pasar uang yang berinvestasi dalam sekuritas yang aman ini.
Obligasi korporasi memberikan pengembalian yang lebih tinggi dengan risiko yang lebih besar. Pengembalian dan risiko tertinggi datang dengan obligasi sampah.
Saham Asing
Ini termasuk perusahaan dari pasar maju dan berkembang . Anda dapat mencapai diversifikasi yang lebih besar jika Anda berinvestasi di luar negeri. Investasi internasional dapat menghasilkan keuntungan yang lebih tinggi karena negara-negara pasar berkembang tumbuh lebih cepat. Mereka juga merupakan investasi yang lebih berisiko karena negara-negara ini memiliki lebih sedikit perlindungan bank sentral. Mereka rentan terhadap perubahan politik dan kurang transparan.
Investasi asing melindungi nilai terhadap dolar yang merosot.
Perusahaan AS melakukannya dengan baik ketika dolar melemah karena mendorong ekspor. Perusahaan asing berhasil dengan baik ketika dolar menguat. Itu membuat ekspor mereka ke Amerika Serikat lebih murah daripada saat dolar melemah.
Pendapatan Tetap Asing
Ini termasuk masalah perusahaan dan pemerintah. Mereka memberikan perlindungan dari penurunan dolar. Mereka lebih aman daripada saham asing.
Alternatif
Investasi alternatif dapat mencakup berbagai aset dan umumnya merupakan alokasi terkecil dibandingkan dengan kelas aset lainnya. Contoh alternatif termasuk real estat, komoditas, dana lindung nilai, modal ventura, turunan, atau mata uang kripto. Komoditas dapat berupa sumber daya alam seperti emas atau minyak.
Emas dianggap sebagai bagian yang solid dari portofolio yang terdiversifikasi karena itu adalah lindung nilai terbaik melawan jatuhnya pasar saham. Penelitian menunjukkan bahwa harga emas naik secara dramatis selama 15 hari setelah terjadi keterpurukan.
Emas bisa menjadi pertahanan yang baik melawan inflasi. 4 Itu juga tidak berkorelasi dengan aset seperti saham dan obligasi.
Anda harus memasukkan ekuitas di rumah Anda dalam strategi diversifikasi Anda.
Rumah Utama Anda sebagai Aset
Jenis komoditas yang oleh beberapa orang dianggap sebagai kelas aset adalah ekuitas di rumah Anda. Kebanyakan penasihat investasi tidak menghitung ekuitas di rumah Anda sebagai investasi real estat. 17 Mereka menganggap Anda akan terus tinggal di sana selama sisa hidup Anda.
Sikap itu mendorong banyak pemilik rumah untuk meminjam dengan ekuitas di rumah mereka untuk membeli barang konsumsi lainnya. Ketika harga rumah turun pada tahun 2006, mereka berutang lebih dari harga rumahnya. Akibatnya, banyak orang kehilangan rumah selama krisis keuangan . Beberapa meninggalkan rumah mereka sementara yang lain menyatakan bangkrut.
Banyak penasihat investasi menganggap rumah Anda sebagai produk yang dapat dikonsumsi, seperti mobil atau lemari es, bukan investasi.
Jika ekuitas Anda naik, Anda dapat menjual investasi real estat lainnya, seperti perwalian investasi real estat (REIT), dalam portofolio Anda. Anda mungkin juga mempertimbangkan untuk menjual rumah Anda, mengambil untung, dan pindah ke rumah yang lebih kecil. Ini akan mencegah Anda menjadi kaya rumah tetapi miskin uang. Dengan kata lain, Anda tidak akan memiliki semua telur investasi Anda di keranjang rumah Anda.
Diversifikasi dan Alokasi Aset
Berapa banyak yang harus Anda miliki untuk setiap kelas aset? Tidak ada investasi universal yang paling terdiversifikasi.
Investor menggunakan alokasi aset untuk menentukan campuran yang tepat dari saham, obligasi, dan komoditas. Itu tergantung pada kenyamanan Anda dengan tingkat risiko yang berbeda, tujuan Anda, dan di mana Anda berada dalam hidup. 18 Misalnya, saham lebih berisiko daripada obligasi. Jika Anda membutuhkan uang dalam beberapa tahun ke depan, Anda harus memegang lebih banyak obligasi daripada seseorang yang bisa menunggu 10 tahun. Jadi, persentase setiap jenis kelas aset bergantung pada tujuan pribadi Anda. Mereka harus dikembangkan dengan perencana keuangan.
Anda juga harus menyeimbangkan kembali tergantung pada fase siklus bisnis saat ini. Pada tahap awal pemulihan, bisnis kecil melakukan yang terbaik. Mereka adalah yang pertama mengenali peluang dan dapat bereaksi lebih cepat daripada perusahaan besar. Saham-saham berkapitalisasi besar bekerja dengan baik di bagian akhir pemulihan. Mereka memiliki lebih banyak dana untuk memasarkan perusahaan kecil.
Waspadai gelembung aset . Itu sering terjadi ketika harga kelas aset apa pun naik dengan cepat. Gelembung aset dinaikkan oleh spekulan. Itu tidak didukung oleh nilai-nilai riil yang mendasarinya.
Penyeimbangan ulang reguler akan melindungi Anda dari penggelembungan aset. Anda harus menjual aset apa pun yang tumbuh begitu banyak sehingga menghabiskan terlalu banyak portofolio Anda. Jika Anda mengikuti disiplin ini, Anda tidak akan terkena pukulan terlalu keras saat gelembungnya meledak.
Dalam portofolio yang terdiversifikasi dengan baik, aset paling berharga adalah aset yang tidak berkorelasi dengan aset lain.
Ketika Reksa Dana Merupakan Investasi Yang Diversifikasi
Reksa dana atau dana indeks memberikan lebih banyak diversifikasi daripada keamanan individu. Mereka melacak sekumpulan saham, obligasi, atau komoditas. 21 Reksa dana bukanlah pengganti portofolio yang terdiversifikasi dengan baik.
Reksa dana atau reksa dana indeks akan menjadi investasi yang terdiversifikasi jika berisi keenam kelas aset. Untuk memenuhi kebutuhan Anda, itu juga harus menyeimbangkan aset tersebut sesuai dengan tujuan Anda. Kemudian, itu akan menyesuaikan tergantung pada tahapan siklus bisnis.